一、探尋工業(yè)強國之夢

 

　　工業(yè)化是現(xiàn)代化的核心，制造業(yè)做大做強是中國完成工業(yè)化進程的必由之路。19世紀中葉以來，中華民族無數(shù)仁人志士滿懷實業(yè)興國夢想，探尋工業(yè)強國之路。

 

　　新中國成立60多年，中國制造起步于一窮二白，篳路藍縷、從小到大，建立了門類齊全的現(xiàn)代工業(yè)體系，規(guī)模躍居世界第一，支撐我國實現(xiàn)了從貧窮落后的農(nóng)業(yè)國到現(xiàn)代化工業(yè)國、再到具有全球影響力的經(jīng)濟大國的轉(zhuǎn)變。

 

　　在新的歷史時期，以習近平同志為總書記的中央領(lǐng)導集體以全球視野和戰(zhàn)略眼光，立足治國理政全局，提出實施制造強國戰(zhàn)略。作為未來10年引領(lǐng)制造強國建設的行動指南和未來30年實現(xiàn)制造強國夢想的綱領(lǐng)性文件，《中國制造2025》全面開啟了中國制造由大變強之路。

 

　　二、中國制造業(yè)如何由大變強？

 

　　《中國制造2025》將從哪些方面促進中國制造業(yè)由大變強？這可用“一二三四五五十”來總結(jié)。

 

　　“一”是一個目標，即成為制造強國。

 

　　“二”是指通過信息化和工業(yè)化兩化深度融合發(fā)展來實現(xiàn)這個目標。

 

　　“三”是通過“三步走”戰(zhàn)略來實現(xiàn)目標，大體上每一步用10年左右的時間。第一步，到2025年邁入制造強國行列；第二步，到2035年我國制造業(yè)整體達到世界制造強國陣營中等水平；第三步，到新中國成立100年時，我國制造業(yè)大國地位更加鞏固，綜合實力進入世界制造強國前列。

 

　　“四”就是四項原則：市場主導、政府引導；立足當前，著眼長遠；全面推進、重點突破；自主發(fā)展、合作共贏。

 

　　第一個“五”是五條方針，即創(chuàng)新驅(qū)動、質(zhì)量為先、綠色發(fā)展、結(jié)構(gòu)優(yōu)化和人才為本，針對的是中國制造業(yè)的五大短板。

 

　　第二個“五”是五大工程：制造業(yè)創(chuàng)新中心建設工程；旨在強化制造業(yè)基礎(chǔ)的工業(yè)強基工程；智能制造工程；綠色制造工程；高端裝備創(chuàng)新工程。

 

　　最后，“十”是十個重點領(lǐng)域：新一代信息技術(shù)、高檔數(shù)控機床和機器人、航天航空裝備、海洋工程裝備及高技術(shù)船舶、先進軌道交通裝備、節(jié)能與新能源汽車、電力裝備、新材料、生物醫(yī)藥及高性能醫(yī)療器械、農(nóng)業(yè)機械裝備。國家將引導社會各類資源集聚，大力推動十大重點領(lǐng)域突破發(fā)展。

 

　　三、核心主題：信息化與制造業(yè)深度融合

 

　　當前，信息技術(shù)、新能源、新材料、生物技術(shù)等重要領(lǐng)域和前沿方向的革命性突破和交叉融合，正在引發(fā)新一輪產(chǎn)業(yè)變革，將對全球制造業(yè)產(chǎn)生顛覆性的影響，并逐漸改變著全球制造業(yè)的發(fā)展格局。特別是新一代信息技術(shù)與制造業(yè)的深度融合，將促進制造模式、生產(chǎn)組織方式和產(chǎn)業(yè)形態(tài)的深刻變革。以德國工業(yè)4.0、美國工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、新工業(yè)法國為代表，主要發(fā)達國家圍繞建立制造競爭優(yōu)勢，加快在信息基礎(chǔ)設施、核心技術(shù)產(chǎn)業(yè)、數(shù)據(jù)戰(zhàn)略資產(chǎn)、以智能制造為核心的網(wǎng)絡經(jīng)濟體系等方面進行戰(zhàn)略部署，謀求在技術(shù)、產(chǎn)業(yè)方面繼續(xù)領(lǐng)先優(yōu)勢，占據(jù)高端制造領(lǐng)域全球價值鏈的有利位置。這無疑將對我國產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)的升級帶來挑戰(zhàn)，但也給我國的制造業(yè)發(fā)展帶來重要機遇。

 

　　經(jīng)過長期追趕的沉淀和積累，當今我國在相當一些領(lǐng)域與世界前沿科技的差距都處于歷史最小時期，已經(jīng)有能力并行跟進這一輪科技革命和產(chǎn)業(yè)變革，加速實現(xiàn)制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級和創(chuàng)新發(fā)展?！吨袊圃?025》始終貫穿一個主題，就是加快新一代信息通信技術(shù)與制造業(yè)的深度融合。與發(fā)達國家在工業(yè)3.0基礎(chǔ)上邁向4.0不同，我國制造業(yè)還有相當一部分停留在3.0甚至2.0，只有部分領(lǐng)先行業(yè)可比肩4.0。實施《中國制造2025》，必須處理好2.0普及、3.0補課和4.0趕超的關(guān)系，強化工業(yè)基礎(chǔ)能力，提高綜合集成水平，以推廣智能制造為切入點，培育新型生產(chǎn)方式，推動制造業(yè)數(shù)字化網(wǎng)絡化智能化。

 

　　繼續(xù)做好信息化和工業(yè)化深度融合這篇大文章。其一，要加快傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)改造提升，推進行業(yè)生產(chǎn)設備的智能化改造，促進移動互聯(lián)網(wǎng)、云計算、大數(shù)據(jù)、物聯(lián)網(wǎng)等信息新技術(shù)在企業(yè)研發(fā)、制造、管理、服務等全流程和全產(chǎn)業(yè)鏈的綜合集成應用，提高精準制造、敏捷制造能力，讓老樹開出新花，做精做強傳統(tǒng)產(chǎn)業(yè)。其二，要加快發(fā)展智能制造，推動智能核心裝置的深度應用和產(chǎn)業(yè)化，構(gòu)建自主可控、開放有序、富有競爭力的智能制造生態(tài)系統(tǒng)，積極打造數(shù)字化車間、智能化工廠，提升制造裝備和產(chǎn)品智能化水平，讓新芽長成大樹，做大做強高端產(chǎn)業(yè)。其三，大力發(fā)展新型信息消費，培育基于工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)的新產(chǎn)品新業(yè)態(tài)新模式，打造充滿活力的創(chuàng)業(yè)創(chuàng)新生態(tài)系統(tǒng)，激發(fā)大眾創(chuàng)業(yè)、萬眾創(chuàng)新。其四，堅持自主研發(fā)和開放合作并舉，加快建立現(xiàn)代信息技術(shù)產(chǎn)業(yè)體系，推進下一代國家信息基礎(chǔ)設施建設和通信業(yè)轉(zhuǎn)型發(fā)展，健全網(wǎng)絡和信息安全綜合保障體系，為推動兩化深度融合、建設網(wǎng)絡強國提供基礎(chǔ)支撐。

 

　　四、把握新一輪投資機會：從中國制造向中國智造的躍升

 

　　中國制造2025是未來十年最強音，即中國版工業(yè)4.0，將成為未來中國大投資、大發(fā)展的主線。信息化與工業(yè)化的深度融合、云聯(lián)網(wǎng)對傳統(tǒng)工業(yè)的全面滲透，有望成為中國新一輪制造業(yè)的制高點，將驅(qū)動中國制造向中國智造加速轉(zhuǎn)變。

 

　　《投資快報》刊文指出，隨著我國人口紅利的逐步消失，未來年輕勞動力的短缺將是一個中長期現(xiàn)象。因此，制造業(yè)自動化程度提高將是大勢所趨且十分迫切，以機器人、智能制造為代表“工業(yè)4.0”時代已悄然來臨。國內(nèi)機器自動化率水平提升空間廣闊，正駛?cè)氤砷L快車道，相關(guān)上市公司將迎來發(fā)展良機。

 

　　廣發(fā)證券指出，工業(yè)4.0是個非常寬泛的概念，機器人只是其中一個通用的基礎(chǔ)平臺，還包括工業(yè)軟件、智能機床、傳感器、機器視覺、激光和工業(yè)通訊等。

 

　　博時基金認為，在投資標的上，三類企業(yè)被看好：一、積極參與升級變革的制造業(yè)龍頭；二、各行業(yè)滿足個性化需求的系統(tǒng)解決方案供應商；三、更多產(chǎn)業(yè)仍處于2.0向3.0的進程中，自動化設備及方案供應商具有階段性機會。

 

　　銀河證券看好的企業(yè)也包括三類：一、掌握核心技術(shù)并能跨領(lǐng)域發(fā)展的系統(tǒng)集成企業(yè)；二、已掌握相關(guān)零部件核心技術(shù)的企業(yè)；三、計劃進入機器人領(lǐng)域的相關(guān)上市公司。

 

　　齊魯證券發(fā)布的研報稱，在中國制造2025年浪潮下，智能制造巨大風口正帶來相關(guān)投資機會，產(chǎn)業(yè)鏈包含高端數(shù)控機床，工業(yè)機器人，傳感物聯(lián)，自動化(數(shù)字化)工廠，個性化制造新業(yè)態(tài)等。

 

　　如果按照德國工業(yè)4.0的全產(chǎn)業(yè)鏈進行更加細致化的梳理，參與的主體企業(yè)主要包括三類：

 

　　一是工業(yè) 4.0 必須的硬件和終端提供商：數(shù)據(jù)采集(傳感設備等)、數(shù)據(jù)存儲（存儲器等）、數(shù)據(jù)傳導（工業(yè)以太網(wǎng)等）、執(zhí)行載體（智能機器人、無人機等）、智能終端（可穿戴設備等）。

 

　　二是工業(yè) 4.0 必須的控制軟件提供商：數(shù)據(jù)處理與仿真決策（大數(shù)據(jù)計算、云平臺等）、控制器（自動化軟件、PLC、FPGA、ARM 等）。

 

　　三是率先探索試點工業(yè) 4.0，運用生產(chǎn)智能化的應用商。

 

　　由此，相關(guān)機構(gòu)梳理了“工業(yè) 4.0” A股的投資機會：

 

　　首先，控制軟件提供商是整個工業(yè) 4.0 價值鏈的核心技術(shù)部分，也是利潤最高的環(huán)節(jié)?？紤]到技術(shù)壁壘和中國工業(yè)的現(xiàn)狀，具備 4.0 時代競爭力的控制軟件提供商短期目前尚未誕生。但中國互聯(lián)網(wǎng)、物聯(lián)網(wǎng)、商務軟件、大數(shù)據(jù) 等技術(shù)進步和爆發(fā)可能超預期，甚至大有反超世界領(lǐng)先國家的概率。此外，軟件提供商擁有數(shù)據(jù)流量和互聯(lián)網(wǎng)基因的先天優(yōu)勢，更有可能成為平臺型甚至生態(tài)鏈型企業(yè)。例如漢得信息、用友軟件等 ERP 軟件提供商，近期紛紛利用其積累的數(shù)據(jù)資源涉足了供應鏈金融和電子商務，向著產(chǎn)業(yè)鏈上資源整合者的角色進軍。

 

　　其次，短期內(nèi)中國的硬件、終端提供商轉(zhuǎn)型 4.0的壁壘更低，且很可能受益于政府對工業(yè) 4.0 基礎(chǔ)技術(shù)的投資，比控制軟件提供商更可預測的相對穩(wěn)定的增長。